2014年青島—釜山航線市場(chǎng)分析報(bào)告

青島財(cái)經(jīng)日?qǐng)?bào)/青島財(cái)經(jīng)網(wǎng)記者 李淼

在青島市交通委、青島市港航管理局的支持指導(dǎo)下，由青島國(guó)際航運(yùn)服務(wù)中心、青島航運(yùn)發(fā)展研究院和青島指數(shù)研究院三方聯(lián)合研發(fā)編制的青島航運(yùn)指數(shù)對(duì)外發(fā)布，這是青島地區(qū)乃至山東省第一個(gè)以運(yùn)價(jià)為基礎(chǔ)的航運(yùn)指數(shù)，這是青島港航服務(wù)業(yè)發(fā)展的一大突破，將有助于改善青島地區(qū)港航發(fā)展環(huán)境，助推航運(yùn)產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)，推動(dòng)青島建設(shè)國(guó)際航運(yùn)中心城市。

青島航運(yùn)指數(shù)旨在立足青島航運(yùn)特色，通過運(yùn)價(jià)、運(yùn)量、成本等方面的比例關(guān)系，來反映青島地區(qū)航運(yùn)市場(chǎng)的特點(diǎn)，為企業(yè)的決策提供參考，為政府政策提供現(xiàn)實(shí)依據(jù)，并以打造指數(shù)衍生品，成為航運(yùn)企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖手段為發(fā)展方向。

2014年，青島-釜山航線市場(chǎng)景氣走勢(shì)震蕩下滑，這與市場(chǎng)貨量的下滑、運(yùn)力大于運(yùn)量的矛盾等多個(gè)方面制約有著很大的關(guān)系，同時(shí)也是制約行業(yè)發(fā)展的重要因素。

運(yùn)力與運(yùn)量的分析

造成市場(chǎng)負(fù)運(yùn)費(fèi)的原因主要與市場(chǎng)貨量與運(yùn)力程度有關(guān)。2014年青島-釜山整體運(yùn)力大于運(yùn)量，供大于求造成了市場(chǎng)價(jià)格的下滑。此外，每年的11月到次年的春節(jié)后為市場(chǎng)淡季，運(yùn)價(jià)下滑的壓力明顯，再加上運(yùn)力過剩，負(fù)運(yùn)費(fèi)的局面進(jìn)一步加深。

市場(chǎng)周期性變化的分析

通過對(duì)3家船公司在2014年青島-釜山集裝箱運(yùn)輸價(jià)格進(jìn)行抽樣調(diào)查發(fā)現(xiàn)，全年平均運(yùn)價(jià)呈現(xiàn)負(fù)運(yùn)費(fèi)。2014年前兩個(gè)月，受春節(jié)假期及市場(chǎng)貨量波動(dòng)影響，航線運(yùn)價(jià)為-110美元，這也是該航線全年的最低點(diǎn)。進(jìn)入3月中旬，市場(chǎng)貨量開始復(fù)蘇，運(yùn)價(jià)也隨之走高，到4月上旬，運(yùn)價(jià)上浮至-20美元。5、6兩個(gè)月份，經(jīng)過短暫的調(diào)整期，市場(chǎng)運(yùn)價(jià)有所下滑，最低跌到-92美元后，市場(chǎng)再度反彈，運(yùn)價(jià)在隨后的5個(gè)月內(nèi)維持在-20美元上下的水平，其中，9月下旬運(yùn)價(jià)達(dá)到-10美元，為全年最高點(diǎn)。進(jìn)入12月，市場(chǎng)進(jìn)入淡季，運(yùn)價(jià)隨之下滑，截至12月底，運(yùn)價(jià)保持在-70美元的水平。

租船市場(chǎng)的分析

市場(chǎng)貨量的波動(dòng)直接帶動(dòng)租船價(jià)格的變動(dòng)。2014年前兩個(gè)月，青島-釜山集裝箱運(yùn)輸價(jià)格航線運(yùn)價(jià)跌至全年谷底，租船價(jià)格為6188美元/天，到4月份，租船價(jià)格下滑到6056美元/天，跌至全年最低，而這時(shí)的集裝箱運(yùn)價(jià)市場(chǎng)已經(jīng)開始上升。4月份當(dāng)月，運(yùn)價(jià)與船租價(jià)格幅度相關(guān)最大，即租船價(jià)格便宜，集裝箱運(yùn)價(jià)相對(duì)較高，這也直接拉升了船公司的利潤(rùn)水平。

隨著市場(chǎng)旺季的到來，租船公司開始提高船租價(jià)格，從6056美元/天拉升到6848美元/天，漲幅超10%，租船價(jià)格的最高點(diǎn)與航運(yùn)價(jià)格最高點(diǎn)吻合。在之后的3個(gè)月里，租船價(jià)格回落到6584美元/天的價(jià)位上，一直持續(xù)到12月底。

行業(yè)景氣的分析

2014年，青島-釜山行業(yè)景氣指數(shù)呈現(xiàn)由低到高再到低的交替升降的局面。前兩個(gè)月，景氣指數(shù)位于最低點(diǎn)，為-0.36，進(jìn)入3月份，受春節(jié)后市場(chǎng)貨量反彈影響，景氣指數(shù)迅速攀升，到4月上旬達(dá)到-0.07的高位，之后回落至-0.31后再次走高，6月份再次達(dá)到-0.7的高位，這種高位維持了近4個(gè)月，景氣指數(shù)最高達(dá)到-0.03。隨著市場(chǎng)進(jìn)入淡季，景氣指數(shù)再次下滑，截至12月下旬，景氣指數(shù)回落至-0.25。

市場(chǎng)景氣指數(shù)與運(yùn)價(jià)、運(yùn)力、成本等多個(gè)參數(shù)關(guān)聯(lián)，其中燃油價(jià)格是船公司的最大成本，燃油價(jià)格的波動(dòng)也關(guān)系到船公司整體盈利水平的高低。2014年，航運(yùn)燃油價(jià)格緊跟國(guó)際油價(jià)走勢(shì)，一路下行，從1月上旬的667美元/噸，一路降至12月下旬的478美元/噸。油價(jià)的走低讓船公司利潤(rùn)水平的預(yù)期上升，但同時(shí)市場(chǎng)運(yùn)價(jià)與景氣指數(shù)也在隨著成本下降而降低。